Avançado
Banco Nacional S.A.
Risco de crédito, risco operacional e de fraude contábil, risco de liquidez e falha de governança
- Jurisdição
- Brasil — Banco Central do Brasil (BCB) e Conselho Monetário Nacional (CMN)
- Janela
- 1986 a 1996-11
- Foco de risco
- risco de crédito, risco operacional e de fraude contábil, risco de liquidez e falha de governança
- Moeda
- Real (R$) e dólar dos Estados Unidos (US$), valores nominais, com a moeda indicada em cada cifra
Passo 1 de 8 — 0/100 pontos
Passo 1 de 8 — 1986
Expansão agressiva de crédito no pós-Cruzado
Contexto
O Plano Cruzado criou um ambiente de crédito farto e demanda aquecida. O Nacional era um dos maiores bancos privados do país, com rede nacional e captação de varejo robusta. A direção decidiu ampliar rapidamente a intermediação financeira junto a pequenas e médias empresas. O retorno da inflação no ano seguinte inverteu o cenário e levou boa parte dessas empresas à insolvência.
O que se sabia na véspera
Ambiente de crédito farto do Plano Cruzado, inadimplência historicamente baixa e ausência de exigência regulatória de classificação de risco por operação.
Alternativas consideradas
- Manter política de crédito conservadora, com análise individual de risco do tomador — Custo: Crescimento menor de participação de mercado no auge do Cruzado
- Crescer via captação e aplicação em títulos públicos, sem ampliar o risco de crédito — Custo: Margem menor e perda de relacionamento com empresas clientes
Decisão tomada
Ampliar de forma acelerada a carteira de crédito a pequenas e médias empresas, sem reforçar proporcionalmente a análise de risco.
Quem decidiu: Diretoria executiva do Banco Nacional; Controladores da família Magalhães Pinto